生命保険料控除は、一般の生命保険料・介護医療保険料・個人年金保険料の3つに分けて計算し、所得税では合計で最高12万円を所得から差し引けます。平成24年1月1日以後の契約（新契約）は、それぞれ最高4万円です。令和8年分以降は、23歳未満の扶養親族がいる人の新生命保険料について、上限が6万円に引き上げられています（国税庁 No.1140）。
新契約（平成24年1月1日以後）の控除額
| 年間の支払保険料 | 控除額 |
|---|---|
| 20,000円以下 | 支払保険料の全額 |
| 20,000円超 40,000円以下 | 支払保険料×1/2＋10,000円 |
| 40,000円超 80,000円以下 | 支払保険料×1/4＋20,000円 |
| 80,000円超 | 一律40,000円 |
※ 一般の生命保険料・介護医療保険料・個人年金保険料のそれぞれに、この表を使います。
令和8年分以降の特例（23歳未満の扶養親族がいる場合）
23歳未満の扶養親族がいる人の新生命保険料（一般の生命保険料の新契約分）は、次の表で計算します。介護医療保険料と個人年金保険料は対象外です。
| 年間の新生命保険料 | 控除額 |
|---|---|
| 30,000円以下 | 全額 |
| 30,000円超 60,000円以下 | ×1/2＋15,000円 |
| 60,000円超 120,000円以下 | ×1/4＋30,000円 |
| 120,000円超 | 一律60,000円 |
※ この場合も、生命保険料控除全体の合計の上限は120,000円です。
旧契約（平成23年12月31日以前）の控除額
| 年間の支払保険料 | 控除額 |
|---|---|
| 25,000円以下 | 全額 |
| 25,000円超 50,000円以下 | ×1/2＋12,500円 |
| 50,000円超 100,000円以下 | ×1/4＋25,000円 |
| 100,000円超 | 一律50,000円 |
※ 旧契約は、一般の生命保険料と個人年金保険料の2つの枠です（介護医療保険料の枠はありません）。
新契約と旧契約の両方があるとき
- 旧契約の保険料が6万円を超える：旧契約の計算式だけで計算（最高5万円。23歳未満の扶養親族がいて新生命保険料を払った場合は6万円）
- 旧契約の保険料が6万円以下：新・旧それぞれ計算して合計（最高4万円。23歳未満の扶養親族がいて新生命保険料を払った場合は6万円）
計算の例（新契約のみ）
一般の生命保険料 年6万円
60,000×1/4＋20,000＝35,000円（23歳未満の扶養親族がいる場合は 60,000×1/2＋15,000＝45,000円）
介護医療保険料 年3万円
30,000×1/2＋10,000＝25,000円
計算は生命保険料控除の計算ツールでもできます。
差し引くもの・対象外のもの
- 支払保険料からは、その年に受け取った剰余金や割戻金を差し引く
- 保険期間が5年未満の貯蓄保険、傷害保険（掛け捨て）などは対象外（国税庁 No.1141）
- 個人年金保険料の枠を使うには、税制適格特約が付いているなどの要件がある
住民税の生命保険料控除
住民税にも生命保険料控除があり、所得税とは計算が違います。新契約は各枠の上限が28,000円、3つの枠の合計の上限が70,000円です（たとえば葛飾区の案内による）。くわしくは住んでいる市区町村で確かめてください。
出典：国税庁「No.1140 生命保険料控除」、国税庁「No.1141 生命保険料控除の対象となる生命保険契約等」（令和8年4月1日現在法令等）。